• Przemysław Szczygielski, Przewodniczący Rady Programowej Konferencji, Lider usług dla sektora finansowego w Polsce, Deloitte
• Leszek Pawłowicz, Koordynator Europejskiego Kongresu Finansowego

Wystąpienie wprowadzające:

• Geoff Gottlieb, Stały przedstawiciel Międzynarodowego Funduszu Walutowego na Europę Centralną, Wschodnią i Południowo-Wschodnią

Fireside chat:

• Ludwik Kotecki, Członek Rady Polityki Pieniężnej
• Ernest Pytlarczyk, Główny Ekonomista, Dyrektor Centrum Analiz i Transformacji Cyfrowej, Bank Pekao S.A.

Prowadzący

• Marek Lusztyn, Wiceprezes Zarządu ds. zarządzania ryzykiem, mBank S.A.

Paneliści

• Jurand Drop, Podsekretarz stanu, Ministerstwo Finansów
• Ludwik Kotecki, Członek Rady Polityki Pieniężnej
• Tomasz Kubiak, Członek Zarządu ds. finansowych, VeloBank S.A.
• Julia Patorska, Partner, Deloitte

Kontekst debaty

W obliczu dynamicznych zmian w globalnym układzie sił gospodarczych i politycznych, banki stoją przed nowymi wyzwaniami w zakresie zarządzania ryzykiem kredytowym. Dalsze kierunki wojny w Ukrainie – sukces rozmów pokojowych, bądź ich porażka – mogą mieć kluczowe konsekwencje dla stabilności makroekonomicznej w Europie i na świecie, wpływając na poziom niepewności, inflację oraz warunki finansowania. Jednocześnie narastające procesy deglobalizacyjne oraz kierunki polityki gospodarczej nowej administracji USA będą kształtować nowe zasady funkcjonowania rynków międzynarodowych, w tym dla polskiej i regionalnej gospodarki.

Podczas debaty eksperci z sektora bankowego oraz analitycy makroekonomiczni omówią:

• Wpływ globalnych zmian geopolitycznych na poziom ryzyka kredytowego w bankach działających w Polsce i Europie Środkowo-Wschodniej.
• Konsekwencje deglobalizacji i protekcjonizmu dla dostępności finansowania oraz kosztu kapitału w regionie.
• Stabilność sektora bankowego w kontekście zmieniających się polityk monetarnych i fiskalnych oraz rosnącej zmienności na rynkach finansowych.
• Scenariusze rozwoju sytuacji makroekonomicznej i ich wpływ na strategie zarządzania ryzykiem w bankach.

Debata dostarczy praktycznych wniosków na temat adaptacji sektora finansowego do nowej rzeczywistości gospodarczej oraz wskaże kluczowe czynniki, które banki powinny brać pod uwagę w planowaniu długoterminowej strategii zarządzania ryzykiem kredytowym.

Prowadzący

• Wojciech Kembłowski, Wiceprezes Zarządu Banku, Obszar Ryzyka, BNP Paribas Bank Polska S.A.

Paneliści

• Michał Dybuła, Główny Ekonomista, BNP Paribas Bank Polska S.A.
• Bożena Graczyk, Wiceprezes Zarządu, ING Bank Śląski S.A.
• Piotr Jabłoński, Dyrektor Zarządzający Pionem Relacji Międzynarodowych, Bank Gospodarstwa Krajowego
• Anna Wojczakowska, Zastępca Dyrektora Departamentu Bankowości Komercyjnej, UKNF

 

Kontekst debaty

W latach 2014-23 kapitały CET1 sektorów bankowych w 27 krajach UE zwiększyły się o 40% do ponad 2,2 bln EUR. W Polsce, kapitały CET1 zwiększyły się o 60% z 31,6 mld EUR do 50,5 mld EUR (i dalej do 53,6 mld EUR w połowie 2024 roku). Rosnącym nominalnym kapitałom europejskich banków towarzyszył wzrost wskaźnika CET1.

Istotnym czynnikiem kształtującym działania banków w zakresie kierunków kredytowania oraz kształtowania polityki w zakresie zysków zatrzymanych i polityki dywidendowej jest minimalny poziom kapitału regulacyjnego. W połowie ub.r. nadwyżka kapitału CET1 ponad wymogi regulacyjne oraz wymóg połączonego bufora wynosiła według danych NBP blisko 90 mld zł, równowartość 8,5% łącznej ekspozycji na ryzyko. W tym kontekście należy jednak zauważyć istotny wpływ bufora antycyklicznego, którego adekwatny poziom jest określany na 2%, a jego wprowadzenie spowoduje materialne zmniejszenie nadwyżki o około 20 mld zł.

Analizując możliwości lokowania na rynku instrumentów kapitałowych nie sposób pominąć emisji instrumentów MREL. Poziom oczekiwany MREL, określony przez BFG będzie rósł w kolejnych latach, więc choć obecnie banki spełniają niższe progi, osiągnięcie docelowego poziomu będzie wymagało przeprowadzenia kolejnych emisji.

Podczas debaty odpowiemy na następujące pytania:

• Jaka będzie preferowana struktura kapitałowa banku z podziałem na kapitał własny i inne instrumenty, jak trudne i kosztowne może być pozyskanie kapitału z różnych źródeł?
• Czy będzie postępowała konsolidacja i koncentracja w ciągu najbliższej dekady w celu polepszenia efektywności banków, bardziej efektywnego wykorzystania kapitału, powodującego zwiększenie wskaźników kapitałowych oraz zdolności sektora bankowego do sfinansowania zwiększonego zapotrzebowania kredytowego gospodarki?
• Mając na uwadze konkurencyjność sektora bankowego w stosunku do innych sektorów gospodarki jak będzie się kształtował koszt kapitału oraz jego dostępność?
• Czy mając na uwadze dodatkowe wymogi regulacyjne/ ograniczenia kapitałowe widzimy zwiększoną rolę BGK, jako wspierającego transakcje, nie jako konkurenta?

Prowadzący

• Przemysław Szczygielski, Przewodniczący Rady Programowej Konferencji, Lider usług dla sektora finansowego w Polsce, Deloitte

Paneliści

• Bożena Graczyk, Wiceprezes Zarządu, ING Bank Śląski S.A.
• Kamil Liberadzki, Dyrektor Departamentu Analiz Gospodarczych i Ryzyka EBA, profesor SGH
• Piotr Mazur, Wiceprezes Zarządu Banku nadzorujący Obszar Zarządzania Ryzykiem, PKO Bank Polski

 

Kontekst debaty

Otoczenie regulacyjne w krajach Unii Europejskiej jest podobne, jednak poszczególne kraje członkowskie różnie podchodzą do interpretacji wymogów unijnych na poziomie ich wdrożenia i egzekwowania. Prowadzi to nieraz do wyższych kosztów po stronie uczestników rynku.
Wiele można zrobić, aby polski sektor bankowy wyróżniał się na tle konkurencji. Rząd, regulatorzy (UOKiK/KNF) oraz banki mają do odegrania ważną rolę.

Podczas debaty, wspólnie z naszymi Gośćmi, postaramy się odpowiedzieć na pytania:

• Co można zrobić, aby Polska stała się atrakcyjnym miejscem do finansowania inwestycji i budowania przewag konkurencyjnych w unijnym otoczeniu regulacyjnym i gospodarczym?
• Jaki wpływ na sytuację banków i ich zdolność do finansowania gospodarki mają wprowadzane regulacje?
• Co każdy z uczestników rynku może i powinien zaproponować, aby zwiększyć konkurencyjność?
• Jak wdrażać regulacje w Polsce taniej i efektywniej?

 

Gospodarz debaty

Wystąpienie wprowadzające

• Piotr Bartkiewicz, Zespół analiz makroekonomicznych, Bank Pekao S.A.

Prowadzący

• Marcin Gadomski, Wiceprezes Zarządu Banku, nadzorujący Pion Zarządzania Ryzykami, Bank Pekao S.A.

Paneliści

• Bartłomiej Posnow, Wiceprezes Zarządu, Credit Agricole Bank Polska
• Mikołaj Raczyński, Wiceprezes Zarządu PFR S.A. ds. inwestycji, Polski Fundusz Rozwoju S.A.
• Barbara Sobala, Wiceprezes Zarządu Banku Handlowego w Warszawie S.A.
• Paweł Spławski, Partner, Risk Advisory, Financial Services, Deloitte

 

Kontekst debaty

Polska staje przed wyzwaniem sfinansowania dużych przedsięwzięć inwestycyjnych, których rationale, ale również ryzyka, wykraczają poza uwarunkowania akceptowalne wyłącznie w oparciu o przesłanki komercyjne – dotyczą zapewnienia bezpieczeństwa strategicznego (w różnych aspektach) czy też długoterminowej konkurencyjności gospodarczej kraju.

Przedsięwzięcia te planowane są między innymi w energetyce, przemyśle zbrojeniowym, dotyczą dużych projektów infrastrukturalnych, inwestycji w szeregu branż, gdzie lokalne zdolności produkcyjne są uważane za strategiczne dla bezpieczeństwa, projektów związanych z rolą Polski i firm polskich w odbudowie Ukrainy, a także inwestycji w technologie i systemy ochrony przed cyberatakami.

Znaczna część powyższych inwestycji narażona jest na ryzyka wynikające z dużej skali, nieukształtowanego rynku, braku dostatecznego doświadczenia polskiego przedsiębiorstwa-inwestora w walce konkurencyjnej na danym rynku, nowej i  nieprzetestowanej komercyjnie technologii, dużej wrażliwości na zmiany regulacyjne, dużej wrażliwości na zmienne otoczenie geopolityczne, braku wystarczających materialnych zabezpieczeń w stosunku do ryzyka i skali inwestycji, które inwestor mógłby samodzielnie  przedstawić bankom, niedostatecznej pojemności gwarancyjnej spółek budowlanych, czy też niepełnej informacji o przedsięwzięciu ze względu na tajemnicę strategiczną.

Celem debaty jest dyskusja na temat roli banków, innych dostarczycieli kapitału, jednostek państwowych wspierających finansowanie polityki gospodarczej państwa oraz roli państwa w przygotowaniu adekwatnych rozwiązań pozwalających z sukcesem sfinansować te przedsięwzięcia.

Podczas debaty odpowiemy na następujące pytania:

• Czy jesteśmy gotowi na zapewnienie finansowania kluczowych inwestycji i jaką rolę ma w nim odegrać sektor bankowy?
• Jakich wyzwań z perspektywy banków przysparza finansowanie tych inwestycji?
• Czy polski sektor bankowy jest gotowy do wypełniania tej roli i czy może być zestąpiony zagranicznym finansowaniem?
• Jakie zmiany ułatwiłyby spełnienie potrzeb inwestycyjnych?
• Jakie są doświadczenia innych krajów w finansowaniu podobnych transformacyjnych przedsięwzięć?

• Przemysław Szczygielski, Przewodniczący Rady Programowej Konferencji, Lider usług dla sektora finansowego w Polsce, Deloitte
• Leszek Pawłowicz, Koordynator Europejskiego Kongresu Finansowego